UPST34.78-2.69%

UPST · US

1j range: 24.22 → 35.74 · per 2026-07-02

Volgende earnings

2026-08-03

over 27d

AI sentiment vandaag

bearish

cooling

Laatste thesis

2026-05-18

weekly snapshot

AI digest — vandaag

Upstart publiceerde Q1 2026-resultaten met sterke topline-groei (+6,5% boven verwachting) maar significant EPS-miss (-22,4%), wat margin-compressie signaleert. Nieuw management (CEO Paul Gu, CFO Andrea Blankmeyer) benadrukt 35% annualized 3-jaars groei-outlook, maar markt reageerde negatief op de zwakke winstcijfers en gereduceerde guidance.

Gegenereerd 2026-05-11 20:11

Weekly thesis

Upstart toont topline-momentum en marktaandeel-winsten, maar margin-compressie en guidance-verlaging signaleren operationele druk; litigation-risico voegt onzekerheid toe op korte termijn.

Bull case

- Topline-groei +6,5% boven verwachting in Q1 2026 en 35% annualized 3-jaars groei-outlook suggereert structurele vraag-momentum in AI-lending. - Vijf opeenvolgende kwartalen GAAP-winstgevendheid (Q1 2025 tot Q1 2026) toont dat het bedrijf naar duurzame profitabiliteit evolueert, niet alleen groei. - Marktaandeel-winsten en partner onboarding momentum blijven intact ondanks macro-headwinds, wat competitieve positie versterkt. - Analyst consensus sterk bullish: 13 van 15 Buy/Strong Buy; median price target $37 impliceert ~15-20% upside van huidige niveaus. - Disciplined underwriting en interest rate volatility-management tonen operationele discipline; margin-compressie kan cyclisch zijn, niet structureel.

Bear case

- EPS-miss van -29,9% in Q1 2026 en margin-compressie (gain-on-sale margins lager) signaleren dat groei niet in winstgevendheid vertaalt; risico op verdere guidance-verlagingen. - Revenue guidance verlaging post-earnings suggereert dat management voorzichtig is; kan teken zijn van vraag-vertraging of macro-headwinds die nog niet volledig zijn gerealiseerd. - Securities fraud class action lawsuit (deadline 8 juni 2026) voegt juridisch risico en reputatie-schade toe; uitkomst onzeker en kan stock verder drukken. - Interest rate volatility impact op margins is oncontroleerbaar; als rentevolatiliteit aanhoudt, kunnen margins onder druk blijven en groei-story ondermijnen. - Valuation risk: median price target $37 is slechts ~15-20% upside; downside naar $25-30 is waarschijnlijker als Q2 guidance opnieuw teleurstelt of litigation negatief uitpakt.

Recent materieel nieuws

Wil je deze diepte op elke stock die je volgt?

Koersvogel schrijft een daily AI digest op 165+ stocks, weekly theses, earnings briefings, en alerts — voor €19/mnd. Gratis tier beschikbaar.

Maak gratis account Lees meer

Geen beleggingsadvies. Koersvogel is een research-tool. AI-geschreven content is informationeel, geen koop/verkoop-aanbeveling. Beleggingsbeslissingen zijn jouw verantwoordelijkheid.